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金山办公将闯科创板审议会 亿元级官司会否成拦路虎

2019-09-26 13:39

9月27日,据称每月活跃用户超过3.28亿的北京金山办公软件有限公司(以下简称“金山办公室”)将成为董事会成员。

值得一提的是,作为一家星级公司,金山办事处最近发表了这份论文草案,很有趣。

李军的新取款机会上市吗?

据了解,金山办事处主要从事WPS Office办公软件产品和服务的设计,开发和销售。产品主要包括WPS Office办公软件和金山词霸。

就业务类型而言,金山办事处的收入主要来自三个方面,即办公软件产品许可证(销售模式主要通过代理商分配),办公服务订购(销售模式主要通过直销销售),互联网广告推广服务(销售模式主要通过代理分销和第三方平台进行推广)。

从股权结构的角度来看,香港上市公司金山软件通过WPS Cayman和WPS Hong Kong间接持有金山办事处67.5%的股份。雷军通过控制金山软件,成为金山办事处的真正控制人。

以上草案显示,雷军在金山办事处的间接股权为11.99%。

这意味着,只要金山办事处成功上市,它将成为小米香港股票上市后雷军的新“收银机”。金山办事处IPO不超过1.01亿元(发行后占21.91%,不使用超额配售权),计划募集资金20.5亿元。据此计算,如果金山办事处达到拟议的募集资金额,则其市值为93.56亿元,雷军持有部分市值为11.22亿元。

此外,如果以2019年9月25日科技委员会的平均市盈率为130.52倍,再加上2018年金山办事处的净利润,其市值为405.92亿元,雷军市值将高达48.67亿元。

值得注意的是,金山办事处于2017年5月提交了董事会行业首次公开募股申请,但披露前文件并未更新,上市过程进展缓慢。

直到2019年4月,金山软件发布公告,金山办事处已经认真考虑过,认为科创板是更合适的股票上市方式。之后,金山办事处取消了创业板的首次公开募股申请,并于2019年5月提交了科创板的上市申请。

金山办事处分公司的报告显示,公司2016年至2018年的业绩持续增长,营业收入分别为5.43亿元,7.53亿元和11.3亿元。母亲的净利润分别为1.3亿元和2.14。 1亿元,3.11亿元。

金山办事处财务摘要,数据来源:科学技术委员会申请金山办事处财务摘要,数据来源:科学技术委员会申请

然而,9月19日发布的金山办事处最新草案显示,尽管该公司2019年上半年的营业收入为6.85亿元人民币(同比增长38.38%),但返乡净利润下降了19.42%同比达到1.47。 1亿元(比上年同期减少3541.2万元)。

据《 IPO Daily》报道,金山办事处归母年度的净利润下降,主要是由于研发费用比上年同期增加了1.16亿元。

关于研发费用的急剧增加,金山办事处在上述草案中表示,主要是因为公司为未来的业务发展和筹款项目储备了人才,而研发人员的数量较上年同期增长了48.24%。去年。

金山办事处财务摘要,数据来源:上海金山办事处财务摘要,数据来源:以前的草案

亿元人民币的“诉讼”

此外,金山办公室草案中提到的巨大诉讼的进展也值得关注。

金山办事处在2019年5月发布的科创董事会宣言中提到了两项悬而未决的诉讼,分别是侵权诉讼和违反合同诉讼,而反对者是新的三板公司Welfare Software。

福昕软件于公告中表示,2015年11月底,公司发现金山官网及第三方下载站上,有权属为金山办公的WPS办公软件使用了公司的PDF 技术,该技术为金山办公实现了“Office 文档格式转 PDF 文档格式”的功能。公司立即对以上情况进行公证取证,并对金山办公发布的各个版本的WPS办公软件中“Office文档格式转PDF 文档格式”功能的技术进行对比分析,发现金山办公侵犯了其知识产权。

就此,福昕软件将金山办公的全资子公司告上法庭,分为侵权诉讼和违约诉讼两起,起诉时间分别为2016年5月和2016年7月。

在侵权诉讼中,福昕软件要求金山办公停止使用诉讼所涉软件,赔偿经济损失400万元和相应费用。

法院于2018年4月作出一审判决,驳回福昕软件的要求。

在金山办公提交科创板申报稿后,法院于2019年7月3日对侵权诉讼进行终审判决,驳回上诉,维持原判。

关于违约诉讼,福昕软件诉请要求金山办公终止《软件合作开发技术协议》;立即停止使用和宣传含有福昕软件技术的相关产品;出具涉诉产品的累计安装用户数量、所有安装用户的具体信息资料;支付软件技术使用费1亿元和相关费用。

值得一提的是,虽然时隔已久,但截至2019年9月25日尚未进行一审判决。

关于判决结果,金山办公于上会稿中表示,预估法院会在2019年10月内作出违约诉讼的一审判决;并表示,违约案件一般不会作出与基于同一事实的侵权案件相违背的裁判结果,公司被认定违约的可能性较低。但该违约诉讼仍存在败诉风险,一旦败诉可能对公司经营及业绩产生不利影响。